Мудрый Экономист

Финансовые инструменты в отчетности по МСФО

"Внедрение Международных стандартов финансовой отчетности (МСФО) в кредитной организации", 2006, N 1

Принципы отражения финансовых инструментов в финансовой отчетности компаний устанавливаются с 1 января 2005 г. новыми редакциями МСФО 39 "Финансовые инструменты: признание и оценка" и МСФО 32 "Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации". Помимо этих стандартов, с 1 января 2007 г. вступает в силу МСФО (IFRS) 7 "Финансовые инструменты: раскрытия".

Определение объектов учета

Объектами учета в разделе финансовых инструментов являются конкретные финансовые активы и финансовые обязательства, возникающие в результате заключения договора.

Компания определяет типовые виды договоров, заключение которых приводит к возникновению финансовых активов, и/или финансовых обязательств, и/или долевых инструментов. Перечень договоров, используемых компанией, приводится в приложении к учетной политике. С целью последовательного применения методов признания и оценки к каждой регламентированной международными стандартами категории финансовых инструментов на момент заключения компанией договоров (соглашений, сделок, контрактов) финансовым органом компании проводится классификация финансовых активов и обязательств, возникающих или которые могут возникнуть из условий заключаемых договоров.

В процессе классификации каждому такому договорному требованию или обязательству в зависимости от их характеристик: типа, целей приобретения, намерений использования, наличия фиксированного срока погашения, фиксированных платежей, характера извлечения прибыли - присваивается одна из четырех категорий (см. табл. 1).

Таблица 1

Категории финансовых инструментов

----------------T------------------------------------------------
Категории ¦ Договорные требования
----------------+------------------------------------------------
Категория 1 ¦Финансовые активы или обязательства,
¦оцениваемые по справедливой стоимости через
¦прибыль или убыток
¦Финансовые активы, приобретенные или принятые
¦с целью извлечения прибыли в результате
¦краткосрочных колебаний цен или маржи дилера
----------------+------------------------------------------------
Группа 1 ¦Акции и облигации других эмитентов, имеющие
¦рыночную котировку
Группа 2 ¦Государственные облигации, предназначенные для
¦торговли
Группа 3 ¦Производные финансовые инструменты, базовым
¦активом которых являются активы групп 1 и 2
¦этой категории
----------------+------------------------------------------------
Категория 2 ¦Финансовые активы, имеющиеся в наличии для
¦продажи
----------------+------------------------------------------------
Группа 1 ¦Векселя к получению, предназначенные для
¦расчетов
Группа 2 ¦Облигации, не имеющие рыночной котировки
Группа 3 ¦Привилегированные акции других эмитентов с
¦условиями обязательного выкупа, не имеющие
¦рыночной котировки, предназначенные для продажи
Группа 4 ¦Средства в иностранной валюте на счетах в
¦уполномоченных банках, предназначенные для
¦продажи
Группа 5 ¦Ссуды, права требования по которым с большой
¦долей вероятности будут переуступлены
----------------+------------------------------------------------
Категория 3 ¦Ссуды, займы и дебиторская задолженность,
¦предоставленные компанией
----------------+------------------------------------------------
Категория 4 ¦Финансовые вложения, удерживаемые до погашения
¦Финансовые активы с фиксированными или
¦определяемыми платежами, фиксированным сроком
¦погашения, по которым компания твердо намерена
¦и способна владеть до погашения, кроме ссуд и
¦дебиторской задолженности
----------------+------------------------------------------------
Группа 1 ¦Векселя, удерживаемые до погашения
Группа 2 ¦Облигации, удерживаемые до погашения
Группа 3 ¦Государственные облигации, удерживаемые до
¦погашения
----------------+------------------------------------------------

Бухгалтерия компании на основании уведомления финансового органа, в котором указываются основные параметры договора и классификационная группа инструмента, определяет первоначальную дату признания на балансе, а далее и последующую оценку стоимости финансового актива или обязательства.

Порядок формирования вложений в ценные бумаги

Компания помещает и удерживает финансовый инструмент в категории "удерживаемые до погашения", если:

Компания не должна вводить или выводить финансовый инструмент в категорию или из категории инструментов, "оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток", в период владения этим инструментом или его выпуска.

Компания переводит инструменты из категории "удерживаемых до погашения" в категорию "имеющиеся в наличии для продажи", если:

Компания переводит инструменты из категории инструментов, "оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток", в категорию "удерживаемых до погашения" в исключительных случаях, при значительном изменении их котировок на рынке, связанном с общим изменением экономической ситуации в стране или регионе.

Перечень типовых договоров, подлежащих классификации в качестве финансовых инструментов

Договоры на поставку компанией товаров, продукции, производство силами компании работ, оказание услуг с предоставлением отсрочки платежа, в результате которых у компании возникает финансовый актив - дебиторская задолженность, подлежащая оплате денежными средствами или финансовыми активами.

Договоры на поставку или производство для компании товаров, продукции, работ, оказание компании услуг с предоставлением отсрочки платежа, в результате которых у компании возникает финансовое обязательство, - кредиторская задолженность, подлежащая оплате денежными средствами или финансовыми активами.

Договоры на покупку компанией векселей, договоры мены, в результате которых у компании возникает финансовый актив, - вексель, предназначенный для продажи, удерживаемый до погашения, за исключением случаев, когда оплата по векселю производится материальными и нематериальными активами, работами, услугами.

Договоры на покупку акций, облигаций других эмитентов, в т.ч. государственных облигаций, других ценных бумаг, в результате которых у компании возникает финансовый актив, - ценные бумаги для торговли, продажи, удержания до погашения или извлечения дохода от участия.

Договоры финансовой аренды, в результате которых у компании возникает или финансовый актив - дебиторская задолженность по предоставленной компанией аренде, или финансовое обязательство - кредиторская задолженность по платежам по предоставленной компании аренде.

Договоры о предоставлении компании займа, кредитные договоры с банками, конкретные сделки в рамках договоров кредитных линий (требования и обязательства по генеральным соглашениям об открытии кредитных линий не признаются на балансе, а учитываются за балансом), в результате которых у компании возникает финансовое обязательство, - задолженность по займам и кредитам полученным.

Договоры о предоставлении компанией гарантий, в результате которых у компании может возникнуть финансовое обязательство по выплате денежных средств или передаче других финансовых инструментов.

Договоры на покупку у компании векселей, облигаций компании, в результате которых у компании возникает финансовое обязательство, - векселя и облигации к оплате денежными средствами или другими финансовыми активами.

Договоры на покупку у компании эмитированных компанией акций, в результате которых у компании возникает финансовый актив, - дебиторская задолженность по оплате эмитированных и переданных покупателям акций компании.

Договоры о проведении операций с опционами, варрантами, фьючерсами, свопами и другими срочными и производными инструментами, базисным активом которых являются денежные средства в иностранной валюте или эмиссионные ценные бумаги, в результате которых у компании возникают безусловные финансовые требования и финансовые обязательства по поставке денежных средств или ценных бумаг.

Другие договоры, в результате которых у компании возникает или финансовый актив, и/или финансовое обязательство.

Приведенный перечень подлежит постоянному уточнению, пополнению в зависимости от освоения новых направлений деятельности, новых операции, изменения структуры, основной политики компании.

Порядок признания финансовых инструментов

Финансовые инструменты, возникающие из всех договорных прав и обязательств по срочным сделкам, в том числе по операциям с производными финансовыми инструментами, если предметом контракта является ценовой риск, признаются в учете на дату заключения сделки.

Все другие финансовые инструменты признаются в учете на дату расчетов. Датой расчета признается день поставки актива.

Прекращение признания финансового актива

Финансовый актив или его часть списываются с баланса компании в случае потери контроля над правами требования по договору, составляющими содержание финансового актива или его части.

Компания признает потерю контроля над правами требования по договору, составляющими содержание финансового актива или его части, и принимает решение о списании финансового актива или его части с баланса компании в случае осуществления ею прав требования в отношении выгод, предусмотренных договором, истечения срока давности прав требования, прощения долга, если позиция о потере контроля над финансовым активом или его частью совпадает с позицией другой стороны по соответствующему договору.

Компания может не признавать потерю контроля при следующих условиях:

Определение финансового результата от списания финансового актива с баланса

Финансовый результат от списания с баланса компании финансового актива определяется как разница между балансовой стоимостью актива (части актива) и суммой средств, полученных (к получению) в обмен за этот актив.

Финансовый результат от списания финансового актива за счет создания нового финансового актива и/или принятия на себя нового финансового обязательства определяется как справедливая стоимость приобретенного актива минус балансовая стоимость проданного финансового актива.

Прекращение признания финансового обязательства

Компания принимает решение о списании с баланса финансового обязательства в следующих случаях:

Если компания погашает долг в соответствии с имеющимся соглашением посредством обмена долговыми инструментами или посредством изменения условий предыдущего договора, то все затраты, в том числе комиссия, признаются частью прибыли или убытка от погашения долга. Если при этом не произошло погашения долга, балансовая стоимость обязательства корректируется с учетом понесенных затрат, которые амортизируются в течение оставшегося срока до погашения обязательства.

Разница между балансовой стоимостью погашенного или переданного другой стороне обязательства (или части обязательства), включая соответствующую недоамортизированную часть фактических затрат, и уплаченной за него суммой относится на чистую прибыль или убыток за отчетный период.

Порядок зачета финансовых активов и финансовых обязательств

Финансовый актив и финансовое обязательство сальдируются в балансе компании, то есть в балансе признается только разница суммы договорных финансовых требований и финансовых обязательств или в отчетности не показываются раздельно суммы указанных требований и обязательств в следующих случаях:

Основанием для зачета требований и обязательств по совершаемым сделкам служит условие соглашения о взаимозачете или генерального соглашения о взаимозачете, заключенного с конкретным контрагентом, которое предусматривает, например, единовременное прекращение обязательств по всем финансовым инструментам, охваченным данным соглашением, в случае неисполнения или прекращения любого из заключенных договоров, или предусматривает автоматическое проведение зачета встречных требований на дату их возникновения.

Порядок оценки финансовых инструментов Порядок оценки финансовых инструментов на момент признания

Компания оценивает финансовый актив или финансовое обязательство при признании на балансе по фактическим затратам, то есть по справедливой стоимости внесенного или полученного на него возмещения, включая затраты на совершение сделки, к которым относятся:

В качестве примера определения справедливой стоимости можно привести следующую ситуацию. В портфеле ценных бумаг компании, имеющихся в наличии для продажи, имеются 1000 акций, приобретенных в расчете на получение дивидендного дохода. Бумаги включены в котировальный лист РТС второго уровня, биржевые сделки по этим бумагам проходят крайне редко. По оценкам экспертов, дивиденды составят 200 руб. в год в течение ближайших пяти лет. Средняя рыночная доходность по акциям аналогичных предприятий данной отрасли составляет 25% годовых.

Для определения справедливой стоимости акций проводится дисконтирование денежных потоков по предполагаемым дивидендам по аналогичным бумагам.

                                           5
1000 акций х 200 руб. х (1 - 1 / (1.25) / 0,25 = 537 856 руб.

Справедливая стоимость акций равна 537 856 руб.

В том случае, когда в портфеле ценных бумаг имеются акции эмитента, проходящего процедуру банкротства, справедливая стоимость акций банкрота равна нулю. Дивиденды по акциям во время процедуры банкротства не ожидаются.

В том случае, когда необходимо определить справедливую стоимость векселей (500 000 руб.), необходимо знать дату погашения через 2,5 года и доходность по аналогичным ценным бумагам (33% годовых).

Справедливая стоимость определяется по рыночной ставке доходности для аналогичных вложений:

                            2,5
500 000 руб. х 1 / 1,332 = 245 099 руб.

Последующая оценка финансовых инструментов в сумме амортизированных затрат

В сумме амортизированных затрат на отчетную дату отражаются в учете:

Определение амортизированной стоимости можно проиллюстрировать следующим примером:

1 января 2000 г. компания приобретает 10%-ные облигации номиналом 100 000 евро с 9%-ным купоном и датой погашения 31.12.2004. Стоимость облигаций на момент приобретения составляет:

А. Дисконтированная стоимость процентных выплат = 9% от 100 000 евро на пять лет дисконтируемы по ставке 10% = 9000 х 3,79079 (фактор аннуитета для 10% на 5 лет) = 34 117 евро.

В. Дисконтированная стоимость цены погашения = 100 000 евро х 0,62092 (фактор аннуитета для 10% на 5 лет) = 62 092 евро.

Стоимость облигации = (34 117 + 62 092)= 96 209 евро.

Дисконт от номинала, таким образом, составит 3791 евро.

Облигация первоначально признается по стоимости 96 209 евро.

Данные по амортизированной стоимости приведены в табл. 2.

Таблица 2

Амортизированная стоимость

  Период  
облигации
  Амортизация  
стоимости (10%)
 Купонный доход 
(9%)
 Балансовая стоимость
01.01.2000
        96 209
31.12.2000
     9 621     
      9 000     
        96 830
31.12.2001
     9 683     
      9 000     
        97 513
31.12.2002
     9 751     
      9 000     
        98 264
31.12.2003
     9 826     
      9 000     
        99 090
31.12.2004
     9 910     
      9 000     
       100 000

Определение суммы амортизированных затрат

В расчет амортизированных затрат, по которым учитываются вышеуказанные категории финансовых инструментов, включаются:

Сумма амортизации за период определяется линейным методом как произведение номинальной стоимости возмещения на первоначальную ставку дисконтирования и на отношение отчетного периода к общему периоду от даты признания до даты погашения.

По краткосрочному инструменту при наличии указания в договоре ставки процента амортизация начисляется равномерно, пропорционально периоду до погашения по действующей ставке, определяемой кредитным договором, договором займа, купли-продажи ценных бумаг, другими договорами и/или написанной на векселе; при отсутствии указания ставки процента краткосрочный актив оценивается по фактическим затратам.

Для оценки долгосрочных инструментов, удерживаемых до погашения, за эффективную ставку процента принимается средневзвешенная за период ставка размещенных/привлеченных компанией в отчетном периоде средств или ставка процента по государственным облигациям (например, ОФЗ), зафиксированная на момент признания финансового актива.

В учетных записях стоимость финансовых инструментов, оцениваемых по амортизированным затратам, представляется двумя величинами:

В отчетности указанная стоимость отражается в сумме амортизированных затрат за минусом указанного резерва.

Порядок формирования и использования резерва под обесценение инвестиций или резерва по сомнительным долгам закрепляется в учетной политике.

Ссуды и дебиторская задолженность, предоставленные компанией и не предназначенные для торговли, оцениваются в сумме амортизированных затрат независимо от того, собирается компания удерживать их до срока погашения или нет.

Кроме оценки кредитов, особое значение имеет информация о кредитах, выданных под нерыночную ставку.

Рассмотрим расчет стоимости кредита. Кредит выдан на сумму 100 000 руб. на 12 месяцев по 20% годовых. Рыночная ставка по таким кредитам составляет 30%.

Стоимость кредита на момент выдачи составляет:

(100 000 руб. х 1,2) х 1/1,3 = 92 308 руб.

В отчет о прибылях и убытках должна быть отнесена сумма убытка по операции в размере 7692 руб.

Порядок определения справедливой стоимости прописывается в учетной политике.

Последующая оценка финансовых инструментов по фактическим затратам в сумме фактических затрат за минусом резерва под обесценение инвестиций или резерва по сомнительным долгам на отчетную дату, по которой отражаются:

Отражение финансового результата от переоценки

Результат от переоценки финансовых активов, "оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток" и имеющихся в наличии для продажи, отражается непосредственно на счетах по учету стоимости указанных активов и относится на прибыли или убытки отчетного периода.

Сделки РЕПО

В соответствии с разъяснениями 38-3 к МСФО 39 ценные бумаги, проданные по договору РЕПО, не списываются с баланса продавца.

Отражение в отчетности операций по сделкам РЕПО можно проиллюстрировать следующим примером.

10 декабря 2005 г. по договору РЕПО проданы ценные бумаги (100 000 акций) по цене 3 руб. за акцию с условием их обязательного выкупа по цене 3,03 руб. за акцию. У "продавца" акции имели балансовую стоимость на дату продажи 2,98 руб. за акцию. 31 декабря 2005 г. рыночная стоимость акций равна 2,99 руб. за акцию. Исходя из приведенных условий, рассмотрим отражение этих операций у "продавца".

10 декабря у "продавца" отражается получение денежных средств под обеспечение ценных бумаг, а не продажа:

Д-т "Денежные средства" 300 000 руб.

К-т "Финансовое обязательство" 300 000 руб.

31 декабря у продавца отражается начисление процентов:

Общая сумма процентов = 100 000 х (3,03 - 3)= 3000 руб.

Процентная ставка = 3000 / 300 000 х (365 / 31) = 11,8%.

Сумма начисленных процентов = 300 000 х 11,8% х 21 / 365 = 2032 руб.

Операция оформляется проводкой:

Д-т "Расходы по процентам" (ОПУ) 2032 руб.

К-т "Начисленные процентные расходы" 2032 руб.



31 декабря у продавца отражается изменение рыночной стоимости акций:

Общая сумма переоценки = 100 000 х (2,99 - 2,98) = 1000 руб.

Сумма переоценки оформляется следующей проводкой:

Д-т "Ценные бумаги, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток" (Торговые ценные бумаги) 1000 руб.

К-т "Доходы по ценным бумагам, оцениваемым по справедливой стоимости через прибыль или убыток" (Торговые ценные бумаги) 1000 руб.

10 января "продавец" отражает начисление оставшихся процентов и выкуп акций следующими проводками:

Д-т "Финансовые обязательства" 300 000 руб.



Д-т "Начисленные процентные расходы" (баланс) 2032 руб.

Д-т "Расходы по процентам" (ОПУ) 968 руб.

К-т "Денежные средства" 303 000 руб.

Порядок раскрытия информации о финансовых инструментах

Степень раскрытия информации о конкретных финансовых инструментах определяется главным бухгалтером или его заместителем на основе профессионального суждения об относительной важности этих инструментов. Ориентировочно, если ни один из договоров, в результате заключения которого у компании возникли значительные по размеру финансовые активы и/или финансовые обязательства, не имеет самостоятельного значения, то представляется агрегированная информация по конкретным классам и группам однотипных инструментов.

Раскрытие информации в балансе компании

В балансе компании финансовые активы и обязательства отражаются как долгосрочные и краткосрочные:

Остальные финансовые вложения признаются долгосрочными.

Показатели стоимости финансовых активов отражаются в балансе за минусом резервов под обесценение и сомнительные долги.



В примечаниях к финансовой отчетности финансовые инвестиции расшифровываются по категориям вложений, оцениваемым по справедливой стоимости, по амортизированным затратам.

Отдельно в примечаниях в текстовой форме указываются практические способы, база определения справедливой стоимости по каждому классу активов и обязательств, приводимых в балансе.

Раскрытие информации в отчете о прибылях и убытках

В отчете о прибылях и убытках отражается информация обо всех существенных видах доходов и расходов, относящихся к финансовым инвестициям, об операциях с ними по категориям, представленным в балансе и примечаниях.

Раскрытие информации в отчете о движении денежных средств

В отчете о движении денежных средств информация по финансовым инструментам раскрывается следующим образом:

Раскрытие информации в примечаниях к финансовой отчетности

В примечаниях к финансовой отчетности раскрывается следующая информация:

Для каждой из 4 категорий финансовых инструментов, а в случае существенности финансовых показателей, связанных с конкретными видами или отдельными договорами, по каждому виду финансовых активов и финансовых обязательств или по конкретному финансовому активу или финансовому обязательству, информация раскрывается по следующим направлениям:



Для каждой из 4 категорий финансовых инструментов, а в случае значительности возможных, генерируемых в соответствии с условиями договоров потоков денежных средств в будущем, по каждому виду финансовых активов и финансовых обязательств или по конкретному финансовому активу или финансовому обязательству, раскрывается информация о сопутствующих им рисках:

Раскрываются условия отдельных договоров, выполнение которых может существенно повлиять на финансовый результат деятельности компании. Раскрывается информация о сумме переоценки, обесценении финансовых инструментов:

Для категорий финансовых инструментов, имеющихся в наличии для продажи, и финансовых инструментов, "оцениваемых по справедливой стоимости через прибыль или убыток", оцененных компанией по амортизированным или фактическим затратам, раскрывается:

Если ссуда или дебиторская задолженность были переоформлены в отчетном периоде в векселя или другие ценные бумаги или в отчетном периоде заключались договоры купли-продажи ценных бумаг с обратным выкупом, то раскрывается следующая информация о таких сделках:

Раскрыть факты и причины перевода в отчетном периоде активов из категории активов, оцениваемых по амортизированным затратам, в категорию финансовых активов, оцениваемых по справедливой стоимости, и наоборот.

А.В.Аверчев

Наблюдатель СФО ИПБ РФ