Мудрый Экономист

Инфляция и отчетность

"Бухгалтерский учет", N 8, 2003

На заседании Методологического совета по бухгалтерскому учету при Министерстве финансов Российской Федерации, состоявшемся в конце 2002 г., был рассмотрен вопрос об отражении инфляционных явлений в бухгалтерской отчетности. После доклада С.И. Пучковой развернулась дискуссия, в результате которой было принято решение продолжить ее на страницах журнала "Бухгалтерский учет", организовав цикл статей по проблемам отражения инфляции в бухгалтерском учете и отчетности.

Представляем вниманию читателей статью С.И. Пучковой, подготовленную по данной проблеме на основе сделанного доклада.

Определение и измерение инфляции

Инфляция является неизбежным спутником развития рыночной экономики с гибкими ценами. Более 70% стран имеют темпы инфляции до 10% в год. В некоторых странах темпы инфляции превышают 100% в год - Израиль, Аргентина. В российской экономике в начале перестройки годовой рост цен измерялся двузначными цифрами.

Большинство экономистов определяют инфляцию как процесс повышения общего уровня цен в стране, сопровождающийся обесценением денежной единицы. Наиболее распространенным мерилом инфляции, в том числе и в России, является индекс потребительских цен (ИПЦ).

В соответствии с методологией Госкомстата России этот индекс рассчитывается как отношение стоимости фиксированного набора товаров и услуг в текущем периоде к его стоимости в базисном периоде. В набор товаров и услуг, разработанный для наблюдения за ценами, включены товары и услуги массового спроса, наиболее часто потребляемые населением. Отбор позиций производится с учетом их значимости для потребления, представительности с точки зрения отражения динамики цен на однородные товары, устойчивого наличия в продаже. К сожалению, набор товаров и услуг (т.е. состав потребительской корзины) раскрывается не всегда.

Ценовая информация собирается на территории всех субъектов Российской Федерации. Наблюдение за потребительскими ценами в соответствии с действующей методологией осуществляется в Российской Федерации с 1992 г.

Аналогом российского ИПЦ в западных странах выступает индекс общих цен (ИОЦ), имеющий более давнюю историю. Однако набор товаров и услуг, использующийся для его расчета, существенно отличается от российского.

В ряде случаев для измерения инфляции предлагается использовать индексы промышленных цен или индексы цен на конкретные группы товаров или услуг, т.е. индексы оптовых цен. Однако в условиях высоких темпов роста цен различия между индексами потребительских и оптовых цен невелики и ИПЦ используется в качестве мерила инфляции.

Индексы потребительских цен в Российской Федерации <*> (декабрь к декабрю предыдущего года)

(в процентах; до 1996 г. - в разах)

                    Год                     
        ИПЦ        
1991                                        
         2,6       
1992                                        
        26,1       
1993                                        
         9,4       
1994                                        
         3,2       
1995                                        
         2,3       
1996                                        
       121,8       
1997                                        
       111,1       
1998                                        
       184,4       
1999                                        
       136,5       
2000                                        
         1,2       
2001                                        
         1,18      

-------------------------------

<*> Российские статистические ежегодники за соответствующие годы.

Влияние инфляции на деятельность предприятий

Даже умеренная инфляция (3 - 5% в год) влияет на деятельность предприятий, существенно деформируя данные отчетности, подготовленные на основе традиционных бухгалтерских оценок, дезориентируя руководство компаний в оценке финансовых ресурсов и производственного потенциала. Традиционная оценка активов длительного пользования по их первоначальной (исторической) стоимости возможна при использовании стабильной денежной единицы измерения. Однако в условиях высоких темпов инфляции деньги не являются стабильной единицей измерения. При инфляции:

В попытке получения реалистичных сопоставимых отчетных данных российских предприятий в 90-х годах производилась неоднократная переоценка основных средств, закончившаяся в 1998 г., однако корректировка отчетности в связи с инфляцией до настоящего времени не проводилась.

Заметим, что применение в условиях инфляции адекватных методов оценки запасов, в частности ЛИФО, ускоренной амортизации, может частично сгладить влияние инфляции на стадии подготовки отчетности и способствовать получению более достоверных финансовых результатов.

Международный опыт корректировки отчетных данных в условиях инфляции

На необходимость исчисления влияния инфляции указывалось в начале XX в. английскими и немецкими учеными.

Лидером корректировки отчетности компаний в условиях умеренных темпов инфляции была Великобритания, в которой в середине 70-х годов XX в. велись бурные дебаты по вопросам методологии пересчета отчетных данных, выбора индексов цен для этих целей и трактовки полученных результатов. Для решения данных вопросов в январе 1974 г. при Палате общин был создан правительственный Комитет по учету в условиях инфляции, опубликовавший в том же году Положение по стандартной учетной практике (Statement on Standard Accounting Practice). Его основные положения сводились к необходимости ведения бухгалтерского учета и представления отчетности на основе "исторической" оценки. Кроме того, все британские акционерные компании, чьи акции котировались на фондовой бирже, обязаны были представлять дополнительную, пересчитанную отчетность в стоимости фунта на конец периода, для чего применялся общий индекс цен. А в комментариях к отчетности давались необходимые пояснения к результатам пересчета. В течение ряда лет акционерные компании Великобритании наряду с традиционной отчетностью публиковали и пересчитанные отчетные данные. Положение просуществовало всего несколько лет, его использование было признано нецелесообразным в связи со снижением темпов инфляции.

США также уделяли этому вопросу большое внимание. Комитет по стандартам финансового учета (FASB) издал в 1980 г. Положение N 33 "Финансовая отчетность и изменение цен" с приложениями по отдельным отраслям. Данное Положение просуществовало до 1987 г.

Использование индекса общих (потребительских) цен для корректировки отчетных данных подвергалось критике за его социальную направленность (поскольку при его расчете использовалась потребительская корзина) и отрыв от реальных потребностей компаний. Очевидно, что нефтяные компании, в первую очередь, интересовало изменение цен на нефть и нефтепродукты, целлюлозобумажные - цен на древесину, швейные - на ткани, а не изменение цен вообще.

Использование же для корректировки отчетности индексов цен на конкретные группы товаров и услуг (т.е. оптовых цен) приводило к нарушению единого денежного измерителя, поскольку корректировка различных статей баланса и отчета о прибылях и убытках производилась с использованием разных коэффициентов.

Особое искажающее воздействие на результаты деятельности предприятий и их отчетность оказывает гиперинфляция, при которой деньги в пределах отчетного периода теряют покупательную способность такими темпами, что результаты деятельности на конец отчетного периода в номинальных денежных единицах могут ввести пользователей отчетности в заблуждение. В таких условиях отчетность может быть полезна лишь тогда, когда она выражена в денежных единицах на конец отчетного периода. Наиболее полные признаки гиперинфляции, но не абсолютные ее значения, приводятся в Международных стандартах финансовой отчетности (МСФО 29 - "Финансовая отчетность в условиях гиперинфляции", который был принят в 1994 г.). Стандарт рекомендует использовать для пересчета отчетности индексы общих цен, так как в этом случае корректируется отчетность в целом.

МСФО 29 выделяет следующие признаки гиперинфляции и рассматривает в этой связи пути корректировки отчетных данных.

Признаки гиперинфляции:

  1. население предпочитает хранить сбережения в неденежной форме или в относительно стабильной иностранной валюте, полученные в национальной валюте суммы инвестируются для сохранения покупательной способности;
  2. цены могут указываться в иностранной валюте, население пересчитывает стоимость товаров в относительно стабильную валюту;
  3. продажи и покупки в кредит производятся с учетом предполагаемой потери покупательной способности денежных средств, даже если этот период непродолжителен;
  4. процентные ставки, заработная плата связаны с индексом цен;
  5. совокупный рост инфляции за три года приближается или превосходит 100%.

По целому ряду перечисленных выше признаков Россия подходила в 90-х годах, особенно в первой их половине, к определению стран с гиперинфляционной экономикой. Однако в последние годы темпы инфляции значительно снизились, хранение денежных средств на рублевых счетах становится более выгодным, чем на валютных, цены на отечественные товары указываются в рублях, и лишь на некоторые импортные товары - в условных денежных единицах. Совокупный рост инфляции за период с 1999 по 2002 г. составил 1,6 раза, т.е. меньше указанного в МСФО уровня. Существует тенденция дальнейшего снижения темпов инфляции.

Инфляция оказывает различное влияние на статьи отчетности, которые в целях выявления этого воздействия подразделяются на денежные и неденежные.

К денежным статьям относятся активы и обязательства, выраженные в фиксированных денежных единицах, величина которых не изменяется, но которые теряют или, напротив, приобретают покупательную способность. Примером таких статей являются денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, дебиторская и кредиторская задолженность, подлежащая к получению и оплате в денежной форме. Так, если на расчетном счете компании на начало периода имелось 1 млн руб., то в условиях гиперинфляции на конец периода на эту сумму можно купить меньше товаров и услуг, хотя сама ее величина не изменится и не подлежит пересчету. Аналогичные изменения будут происходить и в других денежных активах. Происходит падение покупательной способности денежной единицы. Если же у компании на начало отчетного периода имеется кредиторская задолженность, подлежащая погашению в денежной форме в конце года, то погашение будет производиться обесцененными денежными знаками и плательщик получит своеобразный выигрыш от обесценения.

К неденежным относятся статьи, большая часть которых учитывается по фактической себестоимости на дату приобретения или фактической себестоимости за вычетом износа. Примерами неденежных статей являются товарно-материальные запасы, инвестиции в обыкновенные акции, основные средства, нематериальные активы, расходы будущих периодов. Стоимость таких активов может быть скорректирована, но их покупательная способность не изменится. К неденежным относятся также статьи собственного капитала. Все статьи доходов и расходов (т.е. статьи отчета о прибылях и убытках) рассматриваются как неденежные статьи.

В отчетности компаний могут иметься активы и обязательства (например, облигационные займы или кредиты), величина которых подлежит корректировке в соответствии с условиями выпуска или договора.

Денежные статьи не пересчитываются, так как они уже выражены в единицах текущей покупательной способности, в то время как неденежные статьи должны подвергаться инфляционной корректировке, т.е. пересчитываться с использованием индекса общего уровня цен.

Поскольку денежные статьи теряют (приобретают) свою покупательную способность, по ним необходимо рассчитать прибыль или убыток, обусловленный изменением общего уровня цен.

Корректировки

Вопрос корректировки отчетных данных в условиях инфляции сводится не просто к технике пересчета, а требует осмысления концепции капитала и доходов. Поскольку в МСФО капитал определяется как доля в активах, остающаяся после вычета всех обязательств, а доход как приращение капитала, не связанное с вкладами учредителей, требуется выяснить, на каком уровне необходимо поддерживать капитал в условиях инфляции и какое приращение можно считать доходом.

Традиционные методы учета на основе "исторической" стоимости предполагают, что для сохранения капитала необходимо поддержание его величины на первоначальном уровне, в этом случае его приращение по сравнению с первоначальной величиной рассматривается как прибыль. Такая концепция означает сохранение финансового капитала.

В противоположность такому подходу некоторые бухгалтеры и менеджеры считают, что необходимо обеспечить сохранение физического капитала, дающее компании реальное воспроизводство на прежнем уровне. Для этого в условиях роста цен на конец периода компания должна иметь больше ресурсов, чтобы поддержать величину активов на начальном уровне. Прибылью в таком случае может считаться только сумма, превышающая возросшую величину ресурсов. Такой подход называется концепцией физического сохранения капитала.

МСФО 29 рекомендует производить следующие корректировки при подготовке отчетности по фактической стоимости.

Фактическая стоимость неденежных статей (основных средств, инвестиций, нематериальных активов, запасов) корректируется умножением на коэффициент, полученный путем деления общего индекса цен (ИОЦ) на конец периода на индекс цен на дату приобретения актива или на дату переоценки, если активы отражаются по восстановительной стоимости. В случае отсутствия у компании информации о датах приобретения или индексах цен соответствующего периода может потребоваться независимая экспертиза.

Денежные статьи (статьи денежных средств, дебиторская и кредиторская задолженность и др.) не корректируются. Статьи капитала корректируются аналогично неденежным статьям. Нераспределенная прибыль выводится из других сумм пересчитанного баланса. Статьи отчета о прибылях и убытках пересчитываются на основании индекса общих цен умножением на отношения ИОЦ на конец периода к ИОЦ на дату отражения в отчетности доходов или расходов. Прибыль или убыток от корректировки включается в чистую прибыль предприятия.

МСФО 29 для корректировки отчетных данных рекомендует использовать индексы общих (потребительских) цен, тем самым сохраняя денежный измеритель, применяемый для пересчета ко всем статьям отчетности, и руководствуясь сохранением принципов оценки статей по себестоимости.

Рассмотрим пример корректировки отчетности компании, созданной 1 января 2002 г., с уставным капиталом 8000 руб., внесенным в виде 400 единиц товаров, цена которых за единицу составляла 20 руб., а общая стоимость - 8000 руб. 1 января 2003 г. 300 единиц товаров были проданы по цене 35 руб. за единицу на сумму 10 500 руб. Индекс потребительских цен на начало периода составил 100%, а на конец - 110%. Инфляционной корректировке подлежат только неденежные статьи - в нашем примере это запасы, уставный капитал, а также себестоимость реализованных товаров. Коэффициент корректировки балансовых неденежных статей определяется отношением индекса цен на конец периода к индексу цен на начало (110 : 100 = 1,1), поскольку даты приобретения запасов и внесения вклада в уставный капитал совпадают с календарным периодом. В других случаях коэффициент получался бы делением индекса потребительских цен на конец периода на индекс на дату приобретения соответствующей статьи. Поскольку реализация товаров была осуществлена 1 января 2003 г., такой же коэффициент пересчета, что и для балансовых неденежных статей, применяется для пересчета себестоимости реализованных товаров (110 : 100 = 1,1). Если бы реализация осуществлялась равномерно в течение года, для расчета коэффициента использовалось бы отношение среднего индекса потребительских цен за период к индексу цен на начало периода.

Баланс компании и отчет о прибылях и убытках в номинальных денежных единицах и скорректированные данные представлены ниже.

Таблица 1

Баланс ООО

(руб.)

   Показатель   
1 января
2002 г.
1 января
2003 г.
  Коэффициент 
корректировки
Скорректированный
баланс
Денежные        
средства
      0 
 10 500 
не            
корректируется
      10 500     
Запасы          
  8 000 
  2 000 
    110/100   
       2 200     
Итого активы    
  8 000 
 12 500 
      12 700     
Уставный капитал
  8 000 
  8 000 
    110/100   
       8 800     
Нераспределенная
прибыль
    -   
  4 500 
определяется  
расчетным
путем
       3 900     
Итого           
собственный
капитал
  8 000 
 12 500 
      12 700     

Таблица 2

Отчет о прибылях и убытках ООО за 2002 г.

(руб.)

        Показатель      
2002 г.
 Коэффициент 
корректировки
Скорректированный
отчет о прибылях
и убытках
Выручка от реализации   
 10 500
      -      
     10 500      
Себестоимость           
реализованных товаров
  6 000
   110/100   
      6 600      
Прибыль от операций     
  4 500
      3 900      

В данном примере компания потеряла в результате обесценения денежных средств 600 руб. (4500 - 3900). Выигрыш от инфляции был бы возможен при превышении денежных обязательств над денежными активами.

Рассмотренный выше сокращенный пример дает общее представление о методах корректировки отчетности в условиях гиперинфляции и трактовке полученных результатов. Определение выигрыша или потери реального предприятия в результате обесценения денежной единицы является более сложным, поскольку номенклатура основных средств, товаров, сырья и материалов (т.е. неденежных статей) может исчисляться десятками тысяч. Сроки их приобретения могут быть разбросаны во времени и потребуют от предприятия серьезной информационной базы. Кроме того, реализация продукции в реальной жизни не происходит в конце периода или равномерно в течение года, что вносит свои уточнения в корректировку отчетности.

Дополнительные сложности возникают при составлении консолидированной отчетности с дочерними предприятиями, работающими в странах с гиперинфляционной экономикой. Отчетность таких компаний первоначально должна быть скорректирована в соответствии с МСФО 29, а затем скорректированная отчетность пересчитана в валюту материнской компании по соответствующим валютным курсам.

Таким образом, при корректировке отчетных данных в условиях инфляции российским предприятиям следует иметь в виду ряд обстоятельств.

При этом в текстовой части отчетности необходимо отметить, что отчетность была пересчитана с учетом изменений общей покупательной способности денежной валюты отчетности, и указать индексы, применявшиеся для пересчета, статьи в оценке по фактической и восстановительной стоимости.

С.И.Пучкова

Профессор МГИМО