Мудрый Экономист

Налогообложение операций с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке

"Бухгалтерский учет", 2012, N 3

В предлагаемой статье рассмотрены особенности определения базы по налогу на прибыль по операциям с ценными бумагами, установленные ст. 280 НК РФ, вопросы формирования учетной политики по таким сделкам, совершаемым как через российского, так и иностранного организатора торговли, определения средневзвешенной цены ценных бумаг и доходов от операций с ними для целей налогообложения.

К категории обращающихся на организованном рынке в силу положений п. 3 ст. 280 НК РФ относятся ценные бумаги при одновременном соблюдении трех условий: они допущены к обращению хотя бы одним организатором торговли, имеющим на это право в соответствии с национальным законодательством; информация об их ценах (котировках) публикуется в СМИ (в том числе электронных) либо может быть предоставлена организатором торговли или иным уполномоченным лицом любому заинтересованному лицу в течение трех лет после даты совершения операций с ценными бумагами; по ним в течение последних трех месяцев, предшествующих дате совершения сделки с ценными бумагами, рассчитывается рыночная котировка, когда это предусмотрено применимым законодательством.

Под применимым законодательством понимается законодательство государства, на территории которого осуществляется обращение ценных бумаг (заключение налогоплательщиком гражданско-правовых сделок, влекущих переход права собственности на ценные бумаги). В случаях невозможности однозначно определить, на территории какого государства заключались сделки с ценными бумагами вне организованного рынка ценных бумаг, включая сделки, заключаемые посредством электронных торговых систем, налогоплательщик вправе самостоятельно в соответствии с принятой им для целей налогообложения учетной политикой выбирать такое государство в зависимости от места нахождения продавца либо покупателя ценных бумаг.

При закреплении в учетной политике данного порядка налогоплательщик вправе определить, что при совершении сделок с ценными бумагами государство, на территории которого совершены сделки, определяется по месту нахождения налогоплательщика (Письмо Минфина России от 21.05.2010 N 03-03-06/2/94).

В учетной политике для целей налогообложения организация может установить, что в случаях невозможности однозначно определить, на территории какого государства заключались сделки с ценными бумагами вне организованного рынка ценных бумаг, включая сделки, заключаемые посредством электронных торговых систем, местом совершения таких сделок будет признаваться местонахождение российской организации, т.е. Российская Федерация.

Под рыночной котировкой ценной бумаги понимается средневзвешенная цена ценной бумаги по сделкам, совершенным в течение торгового дня через российского организатора торговли на рынке ценных бумаг, или цена закрытия по ценной бумаге, рассчитываемая иностранной фондовой биржей, по сделкам, совершаемым в течение торгового дня через такую биржу. То есть это определяется тем, на какой бирже - российской или иностранной - ценные бумаги допущены к торгам.

Если сделки с ценными бумагами совершаются через российского организатора торговли на рынке ценных бумаг, включая фондовую биржу, рыночной котировкой является средневзвешенная цена ценной бумаги по сделкам, совершенным в течение торгового дня. Если средневзвешенная цена организатором торговли не рассчитывается, то за нее принимается половина суммы максимальной и минимальной цен сделок, совершенных в течение торгового дня через этого организатора торговли.

Когда ценные бумаги обращаются на иностранной фондовой бирже, под рыночной котировкой понимается цена закрытия по ценной бумаге, рассчитываемая иностранной фондовой биржей по сделкам, совершенным в течение торгового дня через такую биржу. Если по одной и той же ценной бумаге сделки совершались через двух и более организаторов торговли, налогоплательщик вправе самостоятельно выбрать рыночную котировку, сложившуюся у одного из организаторов торговли.

Рыночной ценой ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке, для целей налогообложения признается фактическая цена реализации или иного выбытия ценных бумаг, если она находится в интервале между минимальной и максимальной ценами сделок (интервале цен) с указанной ценной бумагой, зарегистрированной организатором торговли на рынке ценных бумаг на дату совершения соответствующей сделки. В случае совершения сделки через организатора торговли под датой совершения сделки следует понимать дату проведения торгов, на которых соответствующая сделка с ценной бумагой была заключена.

Если по одной и той же ценной бумаге сделки на указанную дату совершались через двух и более организаторов торговли на рынке ценных бумаг, налогоплательщик вправе самостоятельно выбрать организатора торговли, значения интервала цен которого будут использованы им для целей налогообложения.

При соблюдении изложенного выше порядка фактическая цена реализации или иного выбытия ценных бумаг, находящаяся в соответствующем интервале цен, принимается для целей налогообложения в качестве рыночной цены (пример 1).

Пример 1. Предположим, что организация 15 марта 2012 г. реализовала на ОРЦБ пакет акций ОАО "Марс" по 9 руб. за шт. Организатором торговли (фондовой биржей) средневзвешенная цена не рассчитывается. В течение торгового дня максимальная цена сделки по этим акциям составила 10 руб. за акцию, минимальная цена сделки - 8 руб. за акцию. Для определения рыночной цены ценных бумаг, признаваемой для целей исчисления налога на прибыль, формируется специальный регистр-расчет (табл. 1).

Таблица 1

Регистр-расчет "Определение цены реализации ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке, принимаемой для целей налогообложения в качестве рыночной цены за I квартал 2012 года"

   Дата   
реализации
Наименование
ценных бумаг
Организатор
торговли
на рынке
ценных
бумаг
Фактическая
цена
реализации
за одну
ценную
бумагу
Максимальная
цена
реализации
одной ценной
бумаги
на дату
совершения
сделки
Минимальная
цена
реализации
одной
ценной
бумаги
на дату
совершения
сделки
Максимальная
цена
реализации
одной ценной
бумаги
на дату
ближайших
торгов
Минимальная
цена
реализации
одной
ценной
бумаги
на дату
ближайших
торгов
15.03.2012
Акции       
ОАО "Марс"
Фондовая   
биржа
     9     
     10     
     8     
      -     
     -     

Для целей налогообложения в качестве рыночной цены будет принята фактическая цена реализации (9 руб.), поскольку она находится в интервале между минимальной и максимальной ценами сделок.

В случае реализации обращающихся ценных бумаг по цене ниже минимальной цены сделок, при определении финансового результата принимается минимальная цена сделки на ОРЦБ. Если акции ОАО "Марс" будут реализованы по цене 7 руб. за акцию, для целей налогообложения принимается минимальная цена сделки на ОРЦБ - 8 руб.

Когда информация об интервале цен у организаторов торговли на рынке ценных бумаг на дату совершения сделки отсутствует, налогоплательщик принимает интервал цен при реализации ценных бумаг по данным организаторов торговли на дату ближайших торгов, состоявшихся до дня совершения соответствующей сделки. Торги по этим ценным бумагам должны быть проведены у организатора торговли хотя бы один раз в течение последних трех месяцев.

Может ли организация для определения рыночной цены использовать интервал цен, зарегистрированный организатором торгов, если в день совершения сделки с ценной бумагой зарегистрирована только одна сделка?

Наличие одной биржевой сделки достаточно для сравнения с ней фактической цены реализации ценных бумаг в целях принятия ее для целей налогообложения (Письмо Минфина России от 27.01.2011 N 03-03-06/2/18).

В случае приобретения ценных бумаг, обращающихся на ОРЦБ, по цене выше максимальной цены сделок, при определении финансового результата принимается максимальная цена сделки на ОРЦБ (пример 2).

Пример 2. Предположим, что организация 16 марта 2012 г. приобрела на ОРЦБ пакет акций ОАО "Нептун" по 5 руб. и реализовала их по 7 руб. Организатором торговли (фондовой биржей) средневзвешенная цена не рассчитывается. В течение торгового дня максимальная цена сделки по этим акциям составила 9 руб. за акцию, минимальная цена - 8 руб. Составим регистр-расчет (табл. 2).

Таблица 2

Регистр-расчет "Определение налоговой базы при реализации ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке за I квартал 2012 года"

   Дата   
реализации
Наименование
ценных бумаг
Организатор
торговли
на рынке
ценных
бумаг
Максимальная
цена
реализации
одной ценной
бумаги
на дату
совершения
сделки
Минимальная
цена
реализации
одной
ценной
бумаги
на дату
совершения
сделки
 Фактическая
цена
приобретения
ценной
бумаги
Фактическая
цена
реализации
ценной
бумаги
      Цена     
приобретения,
принимаемая
для целей
налогообложения
      Цена     
реализации,
принимаемая
для целей
налогообложения
Налоговая
база
16.03.2012
Акции       
ОАО "Нептун"
Фондовая   
биржа
      9     
     8     
      5     
     7     
       5       
       8       
    3    

Ценой приобретения ценных бумаг, приобретенных по цене, превышающей максимальную цену сделок на ОРЦБ, признается такая максимальная цена. Ценой реализации ценных бумаг, реализуемых по цене, превышающей максимальную цену сделок на организованном рынке ценных бумаг, признается фактическая цена их реализации (Письмо Минфина России от 08.11.2010 N 03-03-06/1/696) (пример 3).

Пример 3. Предположим, что организация 17 марта 2012 г. приобрела на ОРЦБ пакет акций ОАО "Зевс" по 10 руб. за акцию и реализовала их по 12 руб. Организатором торговли (фондовой биржей) средневзвешенная цена за акцию по сделкам, совершенным в течение торгового дня, не рассчитывается. Максимальная цена сделки в течение торгового дня по данным акциям составила 9 руб., минимальная цена - 8 руб. за акцию. Составим регистр-расчет (табл. 3).

Таблица 3

Регистр-расчет "Определение налоговой базы при реализации ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке за I квартал 2012 года"

   Дата   
реализации
Наименование
ценных бумаг
Организатор
торговли
на рынке
ценных
бумаг
Максимальная
цена
реализации
одной ценной
бумаги
на дату
совершения
сделки
Минимальная
цена
реализации
одной
ценной
бумаги
на дату
совершения
сделки
 Фактическая
цена
приобретения
ценной
бумаги
Фактическая
цена
реализации
ценной
бумаги
      Цена     
приобретения,
принимаемая
для целей
налогообложения
      Цена     
реализации,
принимаемая
для целей
налогообложения
Налоговая
база
17.03.2012
Акции       
ОАО "Зевс"
Фондовая   
биржа
      9     
     8     
     10     
     12    
       9       
       12      
    3    

Если цена реализации ценной бумаги ниже минимальной цены, сформировавшейся на ОРЦБ, доход от ее реализации будет определяться исходя из минимальной цены, сформировавшейся на ОРЦБ. Цена приобретения такой ценной бумаги будет признаваться равной фактической цене приобретения (пример 4).

Пример 4. Предположим, что организация 22.03.2012 приобрела на ОРЦБ пакет акций ОАО "Плутон" по 10 руб. за акцию и реализовала их по 7 руб. Организатором торговли (фондовой биржей) средневзвешенная цена не рассчитывается. В течение торгового дня максимальная цена сделки по этим акциям составила 9 руб. за акцию, минимальная цена - 8 руб. Составим регистр-расчет (табл. 4).

Таблица 4

Регистр-расчет "Определение налоговой базы при реализации ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке за I квартал 2012 года"

   Дата   
реализации
Наименование
ценных бумаг
Организатор
торговли
на рынке
ценных
бумаг
Максимальная
цена
реализации
одной ценной
бумаги
на дату
совершения
сделки
Минимальная
цена
реализации
одной
ценной
бумаги
на дату
совершения
сделки
 Фактическая
цена
приобретения
ценной
бумаги
Фактическая
цена
реализации
ценной
бумаги
      Цена     
приобретения,
принимаемая
для целей
налогообложения
      Цена     
реализации,
принимаемая
для целей
налогообложения
Налоговая
база
22.03.2012
Акции       
ОАО "Плутон"
Фондовая   
биржа
      9     
     8     
     10     
     7     
       10      
       8       
    -2   

Налоговая база по операциям с ценными бумагами, согласно п. 8 ст. 280 НК РФ, определяется налогоплательщиком отдельно, за исключением налоговой базы по операциям с ценными бумагами, определяемой профессиональными участниками рынка ценных бумаг.

Налогоплательщики определяют налоговую базу по операциям с ценными бумагами, обращающимися на ОРЦБ, отдельно от базы по операциям с ценными бумагами, не обращающимися на ОРЦБ.

Доходы, полученные от операций с обращающимися ценными бумагами, не могут быть уменьшены на расходы либо убытки от операций с не обращающимися ценными бумагами. И наоборот. На профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих дилерскую деятельность, эти требования не распространяются.

При решении вопроса о переносе убытков, полученных от операций с ценными бумагами, на будущее, следует иметь в виду, что убытки от операций с обращающимися ценными бумагами могут быть отнесены на уменьшение налоговой базы от операций по реализации данной категории ценных бумаг.

Налоговым кодексом РФ установлено ограничение, в соответствии с которым прибыль от основной деятельности не может быть уменьшена на сумму убытка, полученного от операций с ценными бумагами. При этом он не ограничивает возможности уменьшения прибыли, полученной при совершении операций с ценными бумагами, на сумму убытка, полученного от основной деятельности.

При определении общей базы по налогу на прибыль убыток от основной деятельности уменьшается на сумму прибыли по операциям с ценными бумагами. Когда величина убытка от основной деятельности превышает прибыль, полученную от операций с ценными бумагами, объекта обложения налогом на прибыль не возникает (Письмо Минфина России от 13.11.2010 N 03-03-06/2/192).

Л.И.Куликова

Д. э. н.

Казанский (Приволжский)

государственный университет